一、精彩观点

盘王赵客组合四：101天狂揽2914万盈利传奇专访

1、我的短线策略，是将众多策略信号融合的结果。尽管单个信号出现频率不高，但整体组合的日换手率可达到100%-400%。该策略的收益风险比约为8，夏普率约为4。

2、针对过拟合问题，部分可通过数据校验和主观推理来解决，如采用滚动回测和逻辑推导。

3、市场特性不断变化，策略回测表现良好，但实盘效果不佳，原因可能是过拟合或市场变化导致策略失效。

4、策略失效是交易中常见现象，主要原因是市场交易者行为模式的改变。

5、市场发展趋向机构化和专业化，策略失效难以避免。

6、交易者需持续优化交易策略，以实现长期稳健盈利。

7、优秀中长线交易者不追求高收益风险比，优秀短线交易者不会放弃策略迭代。

8、策略过拟合对新手是技术和经验问题，对经验丰富量化交易者可能是心理问题。

9、优秀量化交易者诚实面对自己，不会因内心欲望而过拟合。

10、盈利时，不应归功于智慧，而应庆幸风险未爆发。

二、个人简介

左汉宁，1988年出生于河北邯郸，期货交易常用ID为“赵客”、“黑暗游侠”。在大盘手网全国期货实盘大赛的ID为“赵客组合四”，擅长量化交易，业余喜爱音乐。

自2014年起涉足期货交易，早期专注于股指期货，后转向商品期货，主要采用中长线趋势跟踪策略。2018年开始研究商品期货短线交易策略，现主要使用该策略。

曾获多项期货交易大赛殊荣，包括大盘手网首届全国期货实盘大赛一等奖等。

三、业绩分析

截至2022年10月12日，左汉宁在大盘手网的参赛账户“赵客组合四”累计收益率为96.22%，年化收益率为430.48%，夏普比率4.35。

参赛101天，累计净利润超过2380万元，累计盈亏超过2914万元。

四、专访实录

01

结缘量化交易，始于校友引领和书籍启发。

02

交易历程充满波折，从股指期货到商品期货，不断调整策略。

03

中长线趋势策略与短线策略构建方法差异明显。

04

交易初期，面临策略不完善和过拟合两大难题。

05

市场变化促使策略不断迭代。

06

预防策略失效，注重策略信号合理性和优化历史绩效。

07

量化交易盈利高手具备的共同特征。

注：本文内容仅供参考，不作为投资建议，市场有风险，投资需谨慎。

整理自左汉宁“赵客组合四”的访谈。