近期深入研究股市策略，曾尝试自行开发量化模型，后来接触到joinQuant量化平台，虽然有所收获，但成效有限，一度放松下来。本周，我回归到纯手工操作。

今日，我回顾了自己以前的一篇文章，重新阅读了一番，发现了一些有趣的旧结论。

我在思考过去的一个小发现，当时的结果让我自己都难以置信。起初，我倾向于价值投资和长线持有，但得出的一个结果却恰好相反。于是，我重新翻阅了这篇文章，尽管里面的内容可能存在错误，但现在再看仍有启发。虽然原来的程序已不可找回，但文章中的图表让我得以追踪过去的数据。以前得出的结论确实有些奇特，认为短线操作更优，但后续的数据分析又指向长线更好。今天，我再次审视这些数据。

沉寂多时，博客今日再续篇章

我编写了一个模拟数据工具，生成了一系列数据，得出了以下重要结论：

当时，我以100天和365天的收益进行比较，只要100天的收益达到365天的三倍，就认为短线占优。当时的结论是：短线的年化收益为1.8556，而长线为3.9309。换算后，每天的收益比为0.018556与0.010759。如果按照250个工作日来年化，短线的收益约为4.6倍，而长线约为2.7倍，即使在牛市中，短线也比长线更具优势。

我重新审视了当时为何认为长线更优的数据，发现原来是因为计算错误。一个人的偏见确实会影响结果，而当时的数据差异巨大，我竟然没有产生怀疑。

今天重新计算，15天上涨1.13倍，5年上涨15.96倍。我找到了原因，原来是将15天的收益误按100天来计算。经过重新计算，发现短线一年的收益已经超过5年的收益。考虑到交易费用，即使以1.1倍计算，短线仍然具有显著优势。

如今，我深刻理解到短线操作优于长线，希望逐步领悟其中的道理。就像当年的乔帮主从长线转为短线，逐步走向辉煌，我也期待自己有一天能有所成就。

看到这篇文章的股友，让我们一起努力，终将有所收获。曾几何时，我认为量化交易很神奇，否定复盘的价值，认为量化操作可以轻松实现良好效果。但上周我进行了一周的复盘，已经有了新的感悟。

复盘与打谱是两个不同的概念。复盘是回顾自己的操作，而打谱是学习他人的经验。复盘这个词用得非常准确，它是指下完棋后重新摆一次，不需要记录，因为每一步都有逻辑和思想。而打谱是学习别人的棋局，不如复盘来得深刻。

强调两个词：复盘和打谱。看书或模拟交易都是打谱，而复盘才能真正提升自己的经验。真实账户的操作和模拟交易的效果截然不同。

2024-4-12 修改，发现以前的数据分析存在问题，但关于复盘的核心观点没有问题。之前的3倍问题并不能证明短线优于长线，因为数据是随机的，无法提供确凿的证据。